MACD là gì và Đường MACD hoạt động như thế nào?

MACD (Moving Average Convergence Divergence) là một trong những chỉ báo kỹ thuật phổ biến nhất trong giao dịch đầu tư tài chính, được phát triển bởi Gerald Appel năm 1979. Nhiều trader ưa thích MACD vì tính đơn giản và linh hoạt của nó.

Trong bài viết hôm nay chúng ta sẽ tìm hiểu MACD là gì và cách thức hoạt động của nó, từ đó áp dụng vào chiến lược giao dịch tài chính một cách hiệu quả.

MACD (Moving Average Convergence Divergence) là một chỉ báo động lượng được sử dụng trong giao dịch xu hướng. Chỉ báo này được phát triển dựa trên tính toán thay đổi giữa 02 đường trung bình động hàm mũ (EMA).

Một biểu đồ đường MACD gồm 03 thành phần chính:

-        Đường MACD: chi tiết cách tính đường MACD sẽ được giới thiệu ở phần tiếp theo của bài viết.

-        Đường tín hiệu EMA9: là đường EMA với 09 chu kỳ quan sát.

-        Đường cơ sở: đường ngang nằm ở giá trị 0 trên biểu đồ MACD.

-        Biểu đồ tần suất: là biểu đồ với các thanh đứng thể hiện sự chênh lệch giá trị giữa đường MACD và đường tín hiệu. 

Khi đường MACD nằm phía trên đường tín hiệu, biểu đồ tần suất sẽ nằm phía trên đường cơ sở, ngược lại khi MACD nằm phía dưới đường tín hiệu, biểu đồ tần suất sẽ nằm phía dưới đường cơ sở.

Các thành phần thiết lập trong biểu đồ MACD

Đường MACD trong biểu đồ giá >> Mitrade

MACD được tính bằng cách lấy đường trung bình động hàm mũ EMA với chu kỳ 12 trừ đi EMA với chu kỳ 26.

MACD = EMA(12) – EMA(26)

Trong đó EMA là một đường trung bình động với việc đặt trọng số và ý nghĩa tập trung vào giá sản phẩm thời gian gần nhất. Giá trị tính toán 02 chu kỳ của EMA đều sử dụng giá đóng cửa.

MACD có giá trị dương khi đường EMA12 nằm phía trên EMA26 và ngược lại có giá trị âm khi EMA12 nằm phía dưới EMA26. Khoảng cách của MACD so với đường cơ sở thể hiện cho khoảng cách giữa 02 đường EMA.

Biểu đồ Apple trực tuyến

Biểu đồ MACD thể hiện rất nhiều dữ liệu hỗ trợ trader trong quá trình đưa ra quyết định giao dịch, bao gồm:

- Thể hiện xu hướng giá: Khi đường MACD hướng lên trên, đặc biệt nằm phía trên đường cơ sở, cho thấy xu hướng tăng giá. Ngược lại, khi đường MACD hướng xuống dưới, đặc biệt nằm phía dưới đường cơ sở, cho thấy xu hướng giảm giá.

- Đường MACD kết với với đường tín hiệu (EMA9) hỗ trợ trader tìm điểm mua bán: Khi MACD và đường tín hiệu hướng lên trên và MACD cắt lên trên đường tín hiệu sẽ cho điểm mua. Còn khi MACD và đường tín hiệu hướng xuống dưới, MACD cắt xuống đường tín hiệu sẽ cho điểm bán.

- Tín hiệu phân kỳ với đường MACD: sử dụng tín hiệu phân kỳ thông qua chỉ báo MACD là công cụ ưa thích của trader, đặc biệt những người giao dịch dài hạn, để dự đoán xu hướng đảo chiều sắp diễn ra. Đây là cách kết hợp giữa MACD và vận động của giá sản phẩm.

+ Tín hiệu phân kỳ dương (positive hay bullish divergence) xảy ra khi giá của sản phẩm trong xu hướng giảm nhưng xu hướng của MACD là tăng, điều này dự báo một xu hướng tăng sắp diễn ra sau đó.

Ví dụ:

Biểu đồ USD/CHF trực tuyến

+ Tín hiệu phân kỳ âm (negative hay bearish divergence) xảy ra khi  giá của sản phẩm trong xu hướng tăng nhưng xu hướng MACD là giảm, điều này dự báo một xu hướng giảm sắp diễn ra sau đó.

Ví dụ:

Biểu đồ EUR/USD trực tuyến

Lưu ý: Biều đồ động lượng trong biểu đồ MACD có thể được sử dụng giống như chỉ báo xu hướng vì nó luôn di chuyển cùng chiều với MACD và thể hiện về khoảng cách giữa 02 đường MACD và đường tín hiệu.

• Tín hiệu mua sớm: khi đường MACD cắt lên đường tín hiệu sẽ cho điểm mua vào vì dự báo một xu hướng tăng giá sắp diễn ra. Tuy nhiên điều này có thể không xảy ra nếu giá đi ngang hoặc có thể chỉ là một tín hiệu giả.

  
  

• Tín hiệu bán muộn: khi đường MACD cắt xuống đường tín hiệu sẽ cho điểm bán vì dự báo một xu hướng giảm giá sắp diễn ra. Nhưng trên thực tế, giống như các chỉ báo kỹ thuật dự vào lịch sử giá, chúng sẽ có một độ trễ nhất định, khiến cho tín hiệu đưa ra bị muộn so với thực tế diễn biến của giá.

Để khắc phục những hạn chế của MACD, trader có thể sử dụng kết hợp với những chỉ báo kỹ thuật khác như RSI, Bollinger Band, Fibonacci…

Để tránh những tín hiệu giả từ MACD, việc xem xét xu hướng phân kỳ rõ ràng giữa 02 đường MACD và đường tín hiệu là cần thiết, kết hợp vị trí của chúng so với đường cơ sở. 

Để có thể sử dụng MACD hiệu quả nhất, trader cần phải thực hành với biểu đồ giá thường xuyên. Ngoài ra, trader thể xem xét thay đổi khung thời gian hay các thị trường khác nhau để xem phản ứng của MACD với giá sản phẩm, từ đó có khả năng diễn giải các tín hiệu chính xác và giao dịch thành công hơn.

• Mô hình giá là gì? Cẩm nang chi tiết về các mô hình giá

• Tổng hợp các mô hình vai đầu vai (Head&Shoulders)
  

• Mô hình 2 đỉnh là gì? Hướng dẫn sử dụng Mô hình 2 đỉnh (Double Top)

• Kênh xu hướng/Kênh giá (Price channel) là gì?

• Đường Trendline là gì và cách vẽ Trendline
  

• Đường EMA là gì? Giải thích về đường trung bình động hàm mũ (EMA)

• Tổng hợp các đường MA (Moving Average)

• Đường SMA là gì? Giải thích về đường trung bình động đơn giản(SMA)
  

• Đường trung bình động MA là gì? Cách sử dụng đường MA hiệu quả trong giao dịch

• Ý nghĩa & Ví dụ của chỉ báo MACD trong giao dịch đầu tư tài chính
  

• Kháng Cự & Hỗ Trợ Là Gì? Cách Vẽ Đường Hỗ Trợ Và Kháng Cự